Понятие доверительного управления и кому оно требуется

Содержание:

• Понятие доверительного управления
• Плюсы и недостатки управления на доверии

Доверительное управление актуально для тех, кто ранее не инвестировал и не функционировал на фондовом рынке. Просто купить ценные бумаги нельзя – нужен посредник в виде брокера или управляющего, имеющего разрешение на свою работу и функционирование с частными инвесторами.

Понятие доверительного управления

Управляющий имеет отличие от брокера. Особенность работы с брокером в том, что он выполняет сделки по решению клиента. То есть, именно инвестору требуется принимать решения самостоятельно и давать распоряжения брокеру.

Доверительный управляющий самостоятельно распоряжается средствами и имуществом, чтобы получить прибыль для владельца. Тогда инвестору достаточно выбрать, куда вложиться и контролировать состояние портфеля. Сделки оформляются управляющим. При оформлении взаимоотношений с управляющим право собственности на активы сохраняется у клиента.

Виды управления:

• Через ПИФ – у каждого ПИФа есть инвестиционная декларация, где сказано, какая доля средств в какие инструменты будет направлена. Средствами фонда распоряжается УК. Чем удачнее она функционирует, тем больше можно заработать. Этот вид считается наиболее актуальным для новичков. Вложить в фонд можно даже незначительную сумму.
• Стандартные стратегии – часто управляющие составляют готовые стратегии и предлагают клиентам к ним присоединиться. Однако, в некоторых случаях для подключения к стратегии требуется внести крупную сумму.
• Индивидуальные стратегии – управляющий составляет для каждого клиента персональную стратегию с учетом суммы вложений и ожиданий по доходам.

Последний вариант наиболее востребован среди состоятельных клиентов, которые готовы вложить большие суммы. При выборе варианта управления нужно учитывать ожидания и свои возможности.

Плюсы и недостатки управления на доверии

Доверительное управление позволяет получить больше дохода, чем вклад в банке. Не требуется постоянно отслеживать события на бирже, самостоятельно определять время покупки и продажи активов.

Минус в том, что нет абсолютной гарантии прибыли. Инвестиционная деятельность всегда рискованна, есть вероятность потери средств. Средства не попадают под защиту государства, компенсировать убытки невозможно. Размер доходов зависит от решений посредника, которые могут быть правильными или ошибочными.

Важно правильно выбрать управляющего – обязательно наличие лицензии, которую можно проверить на сайте Банка России. Управляющий обязан раскрывать сведения о себе. При выборе требуется смотреть на кредитный рейтинг, который поможет оценить финансовую устойчивость.

Желательно ознакомиться с показателями доходности. Следует сравнить комиссии за услуги, размер тарифов, удобство коммуникации. Перед началом сотрудничества требуется обговорить, с какими активами и в какой валюте вам удобно работать. До подписания договора важно изучить риски и все положения контракта.